基礎電信服務
基礎電信服務包括公共網絡基礎設施提供、公共數據傳送以及基本話音通信服務3部分內容。通信運營商在5G規劃、建設及落地應用階段均扮演著重要角色，是5G產業發展的核心支點。運營商既是網絡服務主要提供方，也是5G網絡基礎設施主要采購方、大甲方，運營商的資本開支規模決定了5G基礎設施的投資力度與網絡性能的提升。整體來看，國家政策導向、終端用戶流量使用增加及通信技術升級帶來的商業價值推動運營商進行5G大規模投資。
工信部數據顯示，截至2022年9月底，我國擁有5G基站數量達到222萬個，較2021年底新增79.5萬站；占到移動基站總數的20.6%，占比較上年末提升6.3pct；同時，還占到了全球5G基站數的60%。根據前瞻產業研究院預測，2022年，國內新增5G基站有望超過140萬個，其中，新增5G宏基站將達到80萬個。首創證券預測，到2030年，我國5G宏基站的數量有望達到500-600萬個。
截至2022年6月，我國運營商5G累計投資達4016億元，加上移動流量或手機信息服務，累計直接或間接帶動的經濟產出達8.56萬億元，經濟增加值為2.79萬億元。
根據三大運營商披露的數據，截至2022年10月，中國電信移動用戶數為3.9億戶，1-10月累計凈增移動用戶數1805萬戶，其中5G套餐用戶數2.57億戶，1-10月累計凈增5G用戶6912萬戶；中國移動累計業務客戶總數9.73億戶，1-10月累計凈增移動業務客戶數1636.2萬戶，其中5G套餐客戶數5.71億戶，1-10月累計凈增5G套餐客戶數1.85億戶；中國聯通“大聯接”用戶累計到達約8.5億戶，5G套餐用戶累計到達約2.05億戶，物聯網終端連接累計到達約3.73億戶，5G行業虛擬專網服務客戶數為3125個，分別較2022年初（2月）增加了7897.3萬戶、4010.5萬戶、6580.6萬戶和1887個。
5G網絡配套服務行業包括網絡規劃設計、網絡工程優化及網絡運營支持三大塊。5G網絡的規劃設計、網絡工程、網絡運營是有機的系統工程。早期電信運營商將各個環節按照不同的板塊進行分包，讓不同的服務供應商承接。但隨著網絡的升級換代以及網絡本身架構復雜度的提升，早期的分包方式給運營商統籌協調管理帶來難度，未來擁有通用技術、全技能的服務商將在市場中扮演更重要角色，并導致產業集中度提高。
5.2.1 網絡規劃設計
網絡規劃設計指基于5G網絡技術特點，根據物理環境及使用頻段等進行基站站址選擇、無線參數規劃及建設方案設計。具體而言，是第三方服務機構為運營商提供規劃設計咨詢、地理勘察設計等網絡建設服務。網絡規劃設計方面涉及的能力主要包括業務感知及識別、用戶體驗評估、差距分析、規劃模擬仿真等。具體的規劃流程包括網絡需求分析、網絡規模評估、基站站址規劃、無線部署參數規劃及網絡模擬仿真等，其中站址規劃需要考慮到具體地點、天線設備掛高傾角及干擾隔離問題。
目前網絡規劃設計行業和供給能力日益成熟，我國目前網絡規劃設計企業主要包括5G電信運營商設計院、國企/央企設計院、民營企業設計院及中國本地高校控股的設計院。5G電信運營商設計院在資源方面占據優勢，在市場層面占很大市場份額，非運營商通信設計院占比較小。根據中信建投數據，預計5G建設周期內，網絡規劃設計市場規模將達到230億元，超出4G周期相應市場規模70億元，約占整體5G總投資規模的2%。
5G周期我國網絡建設投資結構預測
來源：中信建投證券，摯物產業研究院整理
網絡工程優化
5G網絡工程優化主要指5G網絡基礎設施配套工程，具體包括接入網、傳輸網、核心網及通信鐵塔配套設施相關工程。其中接入網工程主要包括基站、室分系統及配套設備的選址、安裝測試及開通；傳輸網工程主要包括省城主干網絡建設及電源配套設備安裝；核心網工程主要包括服務器及配套軟件、設備的安裝調試和開通等。通信鐵塔工程主要包括蓄電池、機房、空調、走線等基礎設施的安裝、調試等。
根據中信建投數據，預計5G建設周期內，網絡工程市場規模將達到1850億元，約占整體5G總投資規劃額的15%。
通信工程總包資質是網絡工程優化市場的門檻。根據市場數據，目前中國具備工程總包資質的企業近四千家，能承接大型項目具備一級資質的企業約三百家，競爭激烈，但行業集中度卻較高，例如中國通服憑借資源及技術優勢，市場占比較高，屬于行業龍頭企業。
網絡運營支持主要包括網絡維護與運營優化兩部分。
在網絡維護方面，為保證5G網絡安全穩定運行，一方面需求第三方通信技術服務商提供基礎設備維護服務，具體包括機房配套設備、無線傳輸設備等；另一方面需求設備商針對交換路由、基站、傳輸網絡等主設備的應急處理及故障排除服務。
在網絡優化方面，主要在網絡規劃設計及網絡工程建設之后，由第三方通信技術服務商來主導，通過搜集通信網絡相關運行數據，結合運營商具體業務及網絡設備的優化需求，進行分析評估，最后通過軟件及硬件相關解決方案對現有運行通信網絡進行調整及優化。
由于5G使用頻段相對較高，所以不可避免面臨信號衰減問題，相同面積內，5G基站的部署數量要遠大于4G基站部署數量，這對網絡運營支持提出了更高要求。網絡運營支持相關企業主要包括東方國信、東軟集團及華為等。
