UCloud物聯(lián)網(wǎng)UIoT公有云即將下線，物聯(lián)網(wǎng)平臺在經(jīng)歷了高山低谷之后，一輪殘忍的淘汰賽才剛剛開始……
物聯(lián)網(wǎng)平臺市場上的玩家，三分興奮七分憂愁。
近日，有媒體接到用戶反饋稱，收到UCloud官方通知：“ 因產(chǎn)品運營調(diào)整，物聯(lián)網(wǎng)UIoT公有云計劃在2022年3月31日0時下線，建立您在收到信息后盡快到控制臺確認(rèn)并完成遷移，下線后所有數(shù)據(jù)都不再保留，感謝大家對UCloud的關(guān)注和支持。”
據(jù)了解，UCloud官方于2019年8月1日發(fā)布物聯(lián)網(wǎng)UIoT公有云服務(wù)，至今運行不過三年。在切身體會了公有云IaaS+PaaS市場巨頭環(huán)伺與股價持續(xù)下跌的殘酷現(xiàn)實后，作為曾經(jīng)以“中國云計算第一股”身份上市的UCloud優(yōu)刻得來說，這或許是“壯士斷腕”。
其實不止是UCloud，物聯(lián)網(wǎng)平臺在經(jīng)歷了高山低谷之后，一輪殘忍的淘汰賽才剛剛開始……
風(fēng)光無兩
時光回到2020年初，1月20日的上午陽光正好，周圍盡是農(nóng)歷新春一片喜氣祥和的氣氛。在上海證券交易所內(nèi)，UCloud優(yōu)刻得迎來了公司發(fā)展歷程中重要的里程碑——科創(chuàng)板上市。
頂著中國A股“首家同股不同權(quán)”和“中國云計算第一股”的名頭，UCloud備受業(yè)界關(guān)注，其首次發(fā)行價為33.23元，在敲鐘開盤后大漲116%，直接翻倍達(dá)到72元。巔峰時，UCloud市值一度接近570億元。
作為第三方的公有云廠商，UCloud的商業(yè)嗅覺是敏銳的。2012年創(chuàng)立，在移動游戲領(lǐng)域挖掘到第一桶金后，UCloud隨即向電商、社交、O2O、金融科技、直播、短視頻等移動互聯(lián)網(wǎng)領(lǐng)域挺進(jìn)，通過自主研發(fā)并提供的計算、網(wǎng)絡(luò)、存儲等IaaS和基礎(chǔ)PaaS產(chǎn)品，迅速占領(lǐng)市場。
其UCloud物聯(lián)網(wǎng)通信云平臺（UIoT Core）主要為設(shè)備上云和產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)數(shù)字化轉(zhuǎn)型提供支持，在設(shè)備和云端之間架起橋梁，支撐海量的設(shè)備上云。同時也提供云端API，方便客戶的應(yīng)用研發(fā)。
UIoT Core核心功能包括設(shè)備管理、物模型、設(shè)備影子、規(guī)則引擎、文件上傳、固件遠(yuǎn)程升級等服務(wù)，可廣泛應(yīng)用于智慧城市、智能制造、智能家居、智慧農(nóng)業(yè)、無人值守、新零售、智慧能源、智慧醫(yī)療等各領(lǐng)域。
在優(yōu)勝劣汰、適者生存的物聯(lián)網(wǎng)云平臺市場上，UCloud的閃耀登場可以說在當(dāng)時十分讓人震驚。云計算市場經(jīng)過十多年的廝殺，馬太效應(yīng)早已十分明顯，想要從寡頭勢力口中搶到肉十分困難，而UCloud卻似乎打破了這一“法則”。
狹路相逢，“變”者勝。在2016年阿里云、騰訊云開始發(fā)起價格戰(zhàn)推動覆蓋的時候，UCloud避其鋒芒進(jìn)入了另一個賽道，專注傳統(tǒng)行業(yè)與巨頭們打差異化的競爭戰(zhàn)。因此，UCloud也換來了一線生機，并學(xué)會了夾縫求生的本領(lǐng)。
黯然退場
但居安必思危，漂亮的上市仗背后也潛藏著隱憂。物聯(lián)網(wǎng)智庫當(dāng)時在《攪動中國云計算的風(fēng)云第一股——UCloud市值超300億，寡頭壟斷的規(guī)則能夠被打破？》一文中就曾分析過UColud上市后面臨的挑戰(zhàn)。
圖源：《優(yōu)刻得科技股份有限公司2021年半年報告》
首先是營收與利潤。在UCloud披露的最新財報中其實也能發(fā)現(xiàn)一些蛛絲馬跡。2020年到2021年上半年，UCloud依舊保持著較快的營收增長，2020年營收為24億元，較上年增長62.06%；2021年半年營收為15億元，較上年同期增幅為65.2%。
財報表明，公司營收增長的原因是因為公有云收入增長所致。公司上市以來優(yōu)先擴大業(yè)務(wù)體量規(guī)模，引入了一些互聯(lián)網(wǎng)細(xì)分行業(yè)頭部客戶，開拓的大客戶收入實現(xiàn)了快速增長，積累規(guī)模效應(yīng)，為后續(xù)向其提供更高附加值的云計算產(chǎn)品服務(wù)奠定基礎(chǔ)。
但與此同時，隨著營收增長的卻是上市公司股東的凈利潤一直處于下降的趨勢。2020年年報中，歸屬于上市公司股東的凈利潤為-34,275.88 萬元，較上年同期下降 36,394.94 萬元;2021年上半年，歸屬于上市公司股東的凈利潤為-31,194.44 萬元，較上年同期下降 23,500.85 萬元。
致使相關(guān)凈利潤指標(biāo)連年同比下降的主要原因是：低毛利業(yè)務(wù)收入導(dǎo)致的整體毛利率下降，整體產(chǎn)品性能、網(wǎng)絡(luò)安全以及服務(wù)器的升級換代導(dǎo)致的成本疊加，致使效益下降，以及公司人才培養(yǎng)、股權(quán)激勵和研發(fā)成本的大幅上漲，使人力成本和股份支付在近兩年來出現(xiàn)了增長。雖然從現(xiàn)狀來看，UCloud有喜有憂，但資本市場似乎已經(jīng)失去了信心。
其次是外部的整體不變與局部大變。從一開始踏足這一“高門檻”的行業(yè)領(lǐng)域開始其實就能預(yù)見，中國國內(nèi)云計算市場早已形成了明顯的頭部效應(yīng)，以BAT、中國電信、華為為首的巨頭企業(yè)牢牢把握著絕對的市場份額，中小型企業(yè)很難建立突圍優(yōu)勢。
圖源：IDC咨詢
圖源：IDC咨詢
國際數(shù)據(jù)公司 IDC發(fā)布的《中國公有云服務(wù)市場（2021上半年）跟蹤》報告顯示，2021年上半年中國公有云服務(wù)整體市場規(guī)模（IaaS/PaaS/SaaS）達(dá)到123.1億美元，仍處于高速增長當(dāng)中，但值得注意的是，無論是在IaaS市場還是在IaaS+PaaS市場，馬太效應(yīng)的影響正在越來越嚴(yán)重，頭部廠商雷打不動，并逐漸蠶食著剩余的市場。
根據(jù)數(shù)據(jù)顯示，2021H1中國公有云IaaS市場前五大廠商阿里云、華為云、騰訊云、中國電信天翼云和AWS市場份額達(dá)到了77%；IaaS+PaaS市場五巨頭占據(jù)了75.8%。而在《中國公有云服務(wù)市場（2019上半年）跟蹤》報告中，五大廠的數(shù)據(jù)總和還停在74%。這意味留給中小企業(yè)搶占的市場份額正在越來越小。
大魚吃小魚
實際上，UCloud不是第一個被“吞”掉的公司，此前智庫《歷史首次！2021年死掉的物聯(lián)網(wǎng)平臺比新增數(shù)量還多，原因竟然是這樣……》一文中有過詳細(xì)介紹。
在物聯(lián)網(wǎng)知名研究機構(gòu)IoT Analytics發(fā)布的《2021物聯(lián)網(wǎng)平臺公司全景洞察報告（IoT Platform Companies Landscape 2021 Insights Report）》和《2021物聯(lián)網(wǎng)平臺公司名單（2021 List of IoT Platform Companies）》中，一個重要發(fā)現(xiàn)是全球物聯(lián)網(wǎng)平臺公司的增長趨勢似乎已經(jīng)停止，甚至出現(xiàn)了下降的現(xiàn)象，這也是有史以來第一次停止運營的物聯(lián)網(wǎng)平臺公司比新增的數(shù)量還要多。
圖源：IoT Analytics
根據(jù)報告數(shù)據(jù)，全球范圍內(nèi)的物聯(lián)網(wǎng)平臺企業(yè)由2015年的260家、2017年的450家增長至2019年的620家，整體數(shù)量增長了2.4倍，然而從2019年開始，這一數(shù)字首次降低至2021年的613家。而這一情況的發(fā)生背景并非物聯(lián)網(wǎng)平臺市場整體低迷所致，相反，整個市場的規(guī)模還處于大幅的增長當(dāng)中。
智庫總結(jié)出四種原因，來闡述這一“奇怪”現(xiàn)象的出現(xiàn)，其中之一包括了盈利與投資難以平衡。云計算是一項重資金、重資產(chǎn)、重技術(shù)投入的業(yè)務(wù)，初創(chuàng)企業(yè)的生存率極低，何況與之同賽道的企業(yè)還有數(shù)十家業(yè)內(nèi)巨頭。
其實在UCloud的財報中也證明了這一點。早在2015年，三星自己的物聯(lián)網(wǎng)平臺Artik也曾面臨著同樣的困難，迎來了同樣的結(jié)局——經(jīng)歷四年的投入后最終因為入不敷出而被迫放棄。
另外，頭頂“全球IoT云平臺第一股”在去年3月于紐交所登陸的涂鴉智能似乎近況也不美觀，遙想彼時其發(fā)行價21美元，甚至超出了此前設(shè)定的17—20美元區(qū)間的上限，并在首日開盤跳漲28.5%，讓業(yè)界對物聯(lián)網(wǎng)平臺看好的信心得以再次燃起來。而如今市值也是大幅縮水，截止發(fā)稿已經(jīng)不足6美元，總市值33.17億美元。
圖源：IoT Analytics
根據(jù)Gartner 2019年發(fā)布的物聯(lián)網(wǎng)技術(shù)成熟度曲線來看，物聯(lián)網(wǎng)平臺正處于泡沫破碎后的下滑階段，這一過程可能要經(jīng)歷5到10年，但并不意味著現(xiàn)階段物聯(lián)網(wǎng)平臺市場就因此而缺乏活力。相反，至少從亞太地區(qū)和中國物聯(lián)網(wǎng)平臺市場來看，數(shù)量還處在高速的增長階段。
另外IoT Analytics的數(shù)據(jù)顯示，亞太地區(qū)尤其是中國的平臺商數(shù)量從2019年的16%增長到2021年的22% 。深圳和北京現(xiàn)在是物聯(lián)網(wǎng)平臺公司總部所在的五大城市之一，有66家中國物聯(lián)網(wǎng)平臺公司——包括涂鴉、阿里巴巴云、百度智能云和華為連接管理平臺等都在這兩所城市中設(shè)立總部。
而放眼全球，盡管依舊有44%物聯(lián)網(wǎng)平臺公司的總部仍然設(shè)在北美 ，但在過去兩年中，這一數(shù)字已經(jīng)下降了6%。
當(dāng)然，UCloud物聯(lián)網(wǎng)UIoT公有云服務(wù)的結(jié)束是這順風(fēng)中逆向而落的一片葉子，但它的結(jié)局或許可以看作一個警示，在國內(nèi)市場處于正向發(fā)展的階段帶給行業(yè)更多的思考。比如找準(zhǔn)市場定位，這也是今后物聯(lián)網(wǎng)平臺企業(yè)創(chuàng)造有效商業(yè)模式最關(guān)鍵的一步。
其次還應(yīng)該考慮物聯(lián)網(wǎng)平臺長期的資金投入問題，以確保盈利和投入之間達(dá)到平衡。尤其是中小初創(chuàng)企業(yè)者，資金實力無法與巨頭們相比，更要考慮在未來如何提高利潤率確保有足夠的造血能力，以應(yīng)對燒錢的投資需要。
參考資料：
1.《優(yōu)刻得科技股份有限公司2020年年度報告》、《優(yōu)刻得科技股份有限公司2021年半年報告》
2.《國內(nèi)云計算第一股關(guān)停 IoT 物聯(lián)網(wǎng)云服務(wù)，數(shù)據(jù)不保留，企業(yè)被迫遷移存量設(shè)備》，IoT物聯(lián)網(wǎng)技術(shù)
3.《攪動中國云計算的風(fēng)云第一股——UCloud市值超300億，寡頭壟斷的規(guī)則能否被打破？》，物聯(lián)網(wǎng)智庫
4.《歷史首次！2021年死掉的物聯(lián)網(wǎng)平臺比新增數(shù)量還多，原因竟然是這樣....》，物聯(lián)網(wǎng)智庫
5.《中國云計算第一股將關(guān)停IoT公有云，行業(yè)下一步怎么走？》，物聯(lián)傳媒
